¿Qué alternativa elegir según cuándo necesites el dinero?
La mejor opción depende de cuándo necesitarás los recursos y de cómo quieres utilizarlos. Estos son cuatro escenarios que puedes considerar antes de invertir:
Escenario 1
Si necesitas disponer del dinero en cualquier momento
Una cuenta de ahorros remunerada puede ser adecuada para mantener disponible la parte del capital que podrías necesitar pronto. Revisa la tasa ofrecida, las condiciones de retiro y los posibles costos de la cuenta.
Escenario 2
Si puedes dejar el dinero invertido durante un plazo definido
Un CDT te permite conocer la tasa pactada desde la apertura y planear con base en su vencimiento. Puedes comparar alternativas a tres, seis o doce meses, según la oferta disponible y la fecha en la que necesitarás los recursos. Ten presente que, por regla general, no puedes retirar el dinero antes del vencimiento bajo las condiciones habituales del producto.
Escenario 3
Si quieres recibir intereses periódicamente
Algunos CDT ofrecen el pago de intereses mensuales o trimestrales. Esta modalidad puede servirte si buscas generar ingresos durante el plazo de la inversión. Antes de elegir, verifica la frecuencia de pago y si los intereses se entregan por separado o se reinvierten, según las condiciones de la entidad.
Escenario 4
Si puedes invertir a varios años y aceptas fluctuaciones
Los TES pueden ser una alternativa para quienes buscan invertir en títulos de deuda pública y comprenden que su precio puede cambiar. Si necesitas venderlos antes del vencimiento, podrías recibir menos de lo que pagaste. Por eso, conviene evaluar el plazo, los costos y las condiciones del mercado antes de invertir.
Comparación de alternativas de bajo riesgo
No todas las inversiones de bajo riesgo funcionan igual. Antes de elegir, compara la rentabilidad, la disponibilidad del dinero, la posibilidad de perder valor y la cobertura del Seguro de Depósitos. Las siguientes diferencias son generales: las condiciones concretas dependen del producto y de la entidad.
| Cómo funciona la rentabilidad | La tasa se pacta al abrir y depende del plazo y de las condiciones ofrecidas. |
|---|---|
| Disponibilidad del dinero | Generalmente, al vencimiento. |
| Riesgo principal | Riesgo de la entidad y falta de liquidez antes del vencimiento. |
| ¿Tiene cobertura de Fogafín? | Sí, si el producto y la entidad cumplen las condiciones del seguro. |
| Cómo funciona la rentabilidad | La tasa puede cambiar durante el tiempo que mantengas el saldo. |
|---|---|
| Disponibilidad del dinero | Generalmente, inmediata, según las condiciones de la cuenta. |
| Riesgo principal | Que disminuya la tasa remunerada o que existan condiciones o costos que reduzcan el rendimiento. |
| ¿Tiene cobertura de Fogafín? | Sí, si el producto y la entidad cumplen las condiciones del seguro. |
| Cómo funciona la rentabilidad | La rentabilidad es variable y no está garantizada. |
|---|---|
| Disponibilidad del dinero | Depende del reglamento del fondo y de sus condiciones de retiro. |
| Riesgo principal | El valor de la inversión puede disminuir. |
| ¿Tiene cobertura de Fogafín? | No cuenta con la cobertura del Seguro de Depósitos de Fogafín |
| Cómo funciona la rentabilidad | Su rendimiento depende de las condiciones de compra, el título y el precio de venta o las condiciones de vencimiento. |
|---|---|
| Disponibilidad del dinero | Se pueden negociar antes del vencimiento, sujeto a las condiciones del mercado |
| Riesgo principal | El precio puede bajar antes de venderlos. |
| ¿Tiene cobertura de Fogafín? | No cuentan con la cobertura del Seguro de Depósitos de Fogafín. |
Preguntas Frecuentes
¿Qué pasa si dejas $100 millones quietos?
Cuando guardas dinero sin generar rendimientos, la inflación reduce lo que puedes comprar con él. Según el DANE, la inflación anual en Colombia fue de 6,29% en septiembre de 2026. Si los precios aumentaran en esa misma proporción durante los siguientes 12 meses, $100 millones conservarían un poder adquisitivo equivalente a aproximadamente $94,08 millones de hoy. La pérdida de poder de compra sería de unos $5,92 millones.
Ahora bien, ¿qué pasaría si invirtieras ese dinero? En un ejemplo hipotético, un CDT a 12 meses con una tasa del 12,80% E.A. generaría $12,8 millones de intereses brutos sobre un capital de $100 millones. Si la inflación de los siguientes 12 meses fuera del 6,29%, la rentabilidad real sería de aproximadamente 6,12%, antes de impuestos y otros efectos que correspondan.
Estos cálculos son ilustrativos: las tasas pueden cambiar y la inflación futura es incierta. La tasa del CDT debe verificarse al invertir y la rentabilidad real dependerá de la inflación del periodo. Los rendimientos finales también pueden variar después de impuestos.
“Al invertir una suma importante, no basta con buscar la tasa más alta. También hay que pensar cuándo se necesitará el dinero, qué parte conviene mantener disponible y cómo distribuir el capital entre distintas entidades. La decisión debe responder a los objetivos de cada persona, no únicamente a una cifra de rentabilidad”, Omar Casas, gerente general de MejorCDT
¿Cómo distribuir $100 millones para mantener la cobertura de Fogafín?
El Seguro de Depósitos de Fogafín protege hasta $50 millones por persona y por entidad inscrita, de acuerdo con las condiciones del seguro. Para calcular la cobertura, se suman los depósitos protegidos que tengas en una misma entidad, incluidos los intereses causados que correspondan.
Por eso, dividir $100 millones en dos CDT de $50 millones no garantiza que todo el saldo quede cubierto: los intereses pueden hacer que el total supere el límite. Una alternativa es distribuir el capital entre tres o más entidades inscritas, dejando un margen para los rendimientos y teniendo en cuenta otros depósitos que ya tengas en cada una.
Por ejemplo, si distribuyes aproximadamente $33 millones en cada una de tres entidades y cada CDT paga el 12,80% E.A. durante un año, cada saldo llegaría a cerca de $37,22 millones antes de impuestos y retenciones. En ese escenario, los saldos estarían por debajo del límite de $50 millones, siempre que no tengas otros depósitos cubiertos en esas entidades y se cumplan las condiciones del seguro.
Antes de invertir, verifica que cada entidad esté inscrita y consulta la información oficial de Fogafín sobre el Seguro de Depósitos. También puedes utilizar su calculadora de cobertura.
¿Cuánto genera $100 millones en un CDT a 12 meses?
Con una tasa del 12,80 % E.A., $100 millones invertidos durante 12 meses en un CDT generarían aproximadamente $12,8 millones en intereses brutos, suponiendo que se mantenga esa tasa durante todo el plazo. El valor final sería de $112,8 millones antes de impuestos y retenciones. El monto neto dependerá de las retenciones aplicables y de la situación tributaria del inversionista.
Fuentes
- DANE – Índice de Precios al Consumidor, septiembre de 2026
- Banco de la República – Decisión de la Junta Directiva, 30 de septiembre de 2026
- Banco de la República – Tasa cero cupón de los TES en pesos a 1 año, 2 de octubre de 2026 (Portal de Estadísticas Económicas)
- Fogafín – ¿Qué es el Seguro de Depósitos?
- Superintendencia Financiera – Rentabilidades de fondos de inversión colectiva
- Estatuto Tributario, artículo 395
- Decreto 1625 de 2016
- Ranking de CDT de MejorCDT, corte al 1 de octubre de 2026
- Datos internos de MejorCDT
Última actualización | 22 de octubre de 2026
